Наряду с общим контролем за объемом банковского кредита в практике банковского регулирования распространено ограничение вложений банков в недвижимость, в капитал различного рода ком­паний и фирм, ценные бумаги (как в целом, то есть по сумме, так и по видам ценных бумаг), а также размера денежной наличности в кассе и общего уровня ликвидности банковских операций. Регулиро­вание размера денежной наличности банков, включая остатки средств в кассе и на счетах в центральном банке (а иногда и неко­торые другие статьи), распространено в подавляющем боль­шинстве развитых стран и является функцией, производной от раз­мера их привлеченных (заемных) средств. При этом, например в США, размер обязательного ”денежного” резерва устанавливается по специальной формуле в определенном проценте от различных ви­дов пассивов (обязательств) банка, и его величина может варьиро­ваться центральным банком (Федеральной Резервной Системой) в установленных пределах, что традиционно является активно ис­пользуемым инструментом денежно-кредитной политики.

Ивестиции банков в ценные бумаги регулируются как по общему объему или их удельному весу в портфеле банка, так и по струк­туре, то есть по видам ценных бумаг. Нередко возможности банков в этой области ограничиваются вложениями в государственные и приравненные к ним ценные бумаги. Довольно распространено огра­ничение инвестиций банков в акции (наглядным примером такого подхода может служить испанское банковское законодательство). Однако, в целом в 80-е и 90-е годы в большинстве развитых стран наблюдается некоторое снижение роли законодательного ограниче­ния таких вложений. С другой стороны, регулирование активных операций коммерческих банков прямо связано с общей экономической политикой каждого государства на соответствующем этапе и рас­пространяется на самые различные виды кредитов: кредитование индивидуального потребления, жилищного строительства, мелкой промышленности и других отраслей экономики, инвестиционные, сельскохозяйственные и экспортные кредиты. При этом в равной мере используются меры как директивного ограничения (лимиты), так и стимулирование (освобождение или установление более льготных лимитов, предоставление государственных гарантий, возможность переучета векселей по льготным ставкам) отдельных видов кредита, то есть меры косвенного воздействия. Подобные методы воздействия на кредитование использовались, например, применительно к экспортным кредитам в Великобритании, Испа­нии, Италии, Франции, в отношении жилищного кредитования во Франции.

Особо необходимо отметить зависимость одного из наиболее важных видов финансирования - международных кредитов - от ва­лютного регулирования различных стран. Так, в 1978 г. в связи с из­менением валютного регулирования Великобритании английские банки были вынуждены резко сократить предоставление акцептно-рамбурсных кредитов по экспортным операциям (ранее они имели право предоставлять такие кредиты по экспорту товаров из любых стран, т прежде всего из входивших в стерлинговую зону, а с 1978 г. только по экспорту товаров английского производства).

В целях обеспечения стабильности национальных банковских си­стем законодательством различных стран также предусматри­ваются лимиты кредитования одного заемщика, а в ряде случаев и представление специальной отчетности по таким кредитам, если их размеры достаточно значительны. В связи с развитием процессов концентрации во всех без исключения отраслях экономики и образо­вание в результате этого тесно связанных между собой торгово-промышленных групп, включающих иногда от нескольких десятков до сотен компаний и фирм, в некоторых странах стало предусмат­риваться понятие “один заемщик”, охватывающее всю такую группу. Таким образом, законодательно установленный лимит кре­дитования одного заемщика есть ни что иное, как общая сумма кре­дитов, которые могут быть предоставлены всем членам указанной группы, вместе взятым. Так, в ФРГ действует правило, согласно которому кредиты одного банка каждой подобной группе не должны превышать 75% собственных средств банка-кредитора.

Наиболее распостраненным методом оформления лимита креди­тования одного заемщика является его введение пропорционально размеру собственных средств банка-кредитора. В США лимит пре­доставления коммерческим банкам кредитов одному заемщику опре­делен на уровне не свыше 10% собственных средств банка (25% - если заемщиком является государственное ведомство), в ФРГ - до 75%, причем этот показатель был снижен по сравнению с ранее дей­ствовавшим лимитом на уровне 100%. Аналогичные ограничения су­ществуют в Голландии, Франции, Швейцарии и других странах.

Законодательное закрепление лимитов одного заемщика пресле­дует в основном две цели:

1. не допустить чрезмерной концентрации кредитных рисков, обусловленное сосредоточением кредитных операций банка на ограниченном числе заемщиков, что может поставить его в затруднительное положение в случае резкого ухудшения их финансового положения. Наиболее отчетливо это проявляется в законодательстве ФРГ, где наряду с кредитованием одного заемщика существует система так называемых гросскреди­тов (кредитов в особо крупных размерах), причем общая сумма таких кредитов соответственно ограничивается и по ним должна предоставляться самостоятельная отчетность;

2. поскольку крупные торгово-промышленные группировки или фирмы не могут полностью обеспечиваться кредитными ре­сурсами только одного коммерческого банка, посредством ука­занного регулирования достигается распределение риска между рядом коммерческих банков, что снижает вероят­ность серьезных потрясений для банковской системы в целом, если один из заемщиков окажется в затруднительном финан­совом положении или обанкротится.

Следует отметить, что наличие подобного законодательства наряду с тем, что побуждает заемщиков становиться одновре­менно клиентами нескольких банков, что приводит к образованию банковских пулов (консорциумов) для кредитования особо крупных операций, что характерно, например, для Франции. Ограничение кре­дитования одного заемщика не является единственным законода­тельным положением, постоянно воздействующим на активные операции коммерческих банков. Другим, не менее важным положе­нием является законодательное регулирование ликвидности или норм покрытия средне- и долгосрочных активных операций коммерческих банков.

8. Основные направления и перспективы развития некоторых активных операций

Многие авторы по-разному определяют основные направления активных операций. Выделим некоторые из них.

Кредит в условиях перехода России к рынку представляет собой форму движения ссудного капитала, т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный и выражает отношение между кредиторами и заемщиками. Выделим основные направления кредитных операций:

1.Кредит в рыночной экономике необходим прежде всего как эластичный механизм перелива капитала из одних отраслей в другие.

2.Кредит главным образом направлен на поддержание непрерывности кругооборотов фондов действующих предприятий, обслуживания процесса реализации производственных товаров, что особенно важно в условиях становления рыночных отношений.