Финансовая стратегия
· Производственного потребления в целях дальнейшего изготовления реализуемой продукции.
Базой оценки материально- производственных запасов является себестоимость (затраты на их приобретение и доставку). Основные средства (активы)- это средства длительного пользования, имеющие материальную форму. На все статьи реальных основных средств начисляется амортизация.
Нематериальные активы – патенты, товарные знаки, торговые марки, авторские права, лицензии, затраты на научно-исследовательские и опытно- конструкторские разработки, затраты програмного обеспечения. Долгосрочные финансовые вложения, т.е. вложения в ценные бумаги других компаний, облигации и кредиты другим предприятиям на срок более одного года.
«Таблица 1»
Показатели актива ОАО КФТТ.
|
Показатель |
Расчёт |
Сумма 2000 |
Сумма 2001 |
Сумма 2002 |
Темпы прироста или снижения | ||
|
2001 к 2000 |
2002 к 2001 | ||||||
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 | |
|
1. Общая сумма активов |
Строка 300 – строка 390 |
49422 |
35172 |
41094 |
- 28,83 |
+16,84 | |
|
2. Внеоборотные активы |
Строка 190 + строка 230 |
31402 |
21628 |
23179 |
-31,13 |
+7,17 | |
|
3. Оборотные активы |
Строка 290 |
18020 |
14089 |
18121 |
-21,81 |
+28,62 | |
|
4. Денежные средства |
Строка 260 |
90 |
142 |
5 |
+57,78 |
-96,48 | |
|
5. Краткосрочные финансовые вложения |
Строка 250 |
- |
- |
- |
- |
- | |
|
6. Чистая дебиторская задолженность |
Строка 240 |
4502 |
4199 |
5210 |
-6,73 |
+24,08 | |
|
7. Материально- производственные запасы |
Строка 210 – строка 217 |
12107 |
7700 |
11762 |
+38,42 |
+56,13 | |
|
8. Основные средства |
Строка 120 + строка 130 |
31350 |
21068 |
22948 |
-32,8 |
+8,92 | |
|
9. Долгосрочные финансовые вложения |
Строка 140 |
15 |
15 |
25 |
0 |
+66,67 | |
|
10.Нематериальные активы |
Строка 140 |
37 |
- |
- |
- |
- | |
Рассмотрим порядок расчёта показателей актива
1. Общая сумма активов.
100- (35172:49422) 100 = -28,83
100-(41094:35172) 100 = +16,84
2. Внеоборотные активы.
100- (21628:31402) 100 = -31,13
100-(23179:21628) 100 = +7,17
3. Оборотные активы.
100-(14089:18020) 100 = -21,81
100-(18121:14089) 100 = +28,62
4. Денежные средства
100-(142:90) 100 = +57,78
100-(5:142) 100 = -96,48
6. Чистая дебиторская задолженность.
100-(4199:4502) 100 = -6,73
100-(5210:4199) 100 = +24,08
7. Материально – производственные запасы.
100-(7456:12107) 100 = +38,42
100-(11641:7456) 100 = +56,13
8. Основные средства.
100- (21068:31350) 100 =- 32,8
100- (22948:21068) 100 = +8,92
9. Долгосрочные финансовые вложения.
100-(15:15) 100 =0
100-(25:15) 100 =+66,67
Анализируемые нами показатели отразили уменьшение активов предприятия 2001 г. по сравнению с 2002 г (кроме денежных средств и материально – производственных запасов). Напротив, показатели актива 2002г. увеличились по сравнению с 2001 г (кроме денежных средств).
В пассиве баланса отражаются решения компании по выбору финансирования.
Статьи пассива:
· Краткосрочные обязательства.
· Долгосрочные обязательства.
· Собственный капитал.
Краткосрочные обязательства – это обязательства, которые покрываются оборотными активами или погашаются в результате образования новых краткосрочных обязательств (счета и векселя к оплате, долговые свидетельства о получении компанией краткосрочного займа, задолженность по налогам и отсроченные налоги, задолженность по заработной плате, полученные авансы, часть долгосрочных обязательств.)
