В условиях современной России финансирование покупки лизингового иму­щества осуществляют специальные компании, созданные крупными коммерче­скими банками. Для приобретения имущества, подлежащего сдаче в аренду, лизин­говые компании используют как собственные, так и заемные средства (кредиты банков). Услуги, предоставляемые такими компаниями лизингополучателю, яв­ляются платными.

Поэтому лизингополучатели обязаны своевременно выплачивать лизингода­телям предусмотренные договором лизинга арендные платежи. В общую сумму лизинговых платежей включаются:

· плата за основные услуги (процентное вознаграждение);

· амортизация имущества за период действия лизингового договора;

· инвестиционные затраты лизингодателя;

· плата за дополнительные услуги лизингодателя, предусмотренные договором;

· страховые взносы за страхование имущества, предусмотренного договором лизинга;

· налог на добавленную стоимость и другие налоги, уплачиваемые лизинго­дателем.

Размер, способ, форма и периодичность выплат определяются договором по соглашению сторон. Лизинговые платежи относятся на издержки производства (обращения) лизингополучателя. Лизинговые платежи могут осуществляться деньгами (денежная форма), продукцией или услугами арендатора (компенсаци­онная форма), а также деньгами и продукцией (смешанная форма). По методу начисления лизинговых платежей их подразделяют на:

• платежи с фиксированной общей суммой;

• авансовые платежи;

• минимальные платежи.

При использовании метода начисления платежей с фиксированной суммой общая их величина выплачивается в течение всего срока действия лизингового договора в соответствии с согласованными партнерами сроками и способами выплат. Если допускаются авансовые платежи, то лизингополучатель в момент подписания лизингового договора уплачивает лизингодателю аванс в согласован­ной сторонами сумме. Оставшаяся часть платежей (за вычетом аванса) начисля­ется и уплачивается в течение срока действия договора (аналогично платежам с фиксированной общей суммой).

Если лизинговым договором предусмотрен выкуп имущества лизингополуча­телем по заранее согласованной стоимости, то эта сумма соответствующими до­лями прибавляется к выплатам, определенным исходя из фиксированной общей суммы лизинговых платежей (метод минимальных платежей). В лизинговом до­говоре предусматриваются также сроки выплаты платежей (еженедельно, поме­сячно, поквартально). Договором лизинга может предусматриваться отсрочка лизинговых платежей на срок не более 6 месяцев с момента начала использова­ния предмета лизинга. Обязательства лизингополучателя по уплате лизинговых платежей вступают в силу с момента начала использования им предмета лизинга, если иное не предусмотрено договором.

Для исчисления суммы лизинговых платежей используется формула аннуи­тетов (ежегодных платежей по конкретному займу), которая выражает воздей­ствие на их величину всех факторов по лизинговому договору:

, где

П — единовременный лизинговый платеж;

А — стоимость арендуемого имущества;

И — годовая процентная ставка по договору лизинга (процентная ставка по банковскому кредиту);

К — количество лизинговых платежей в год;

Т*К — количество погашении стоимости лизингового имущества за весь пе­риод действия договора.

Данная формула выражает линейную зависимость, показывающую, что на протяжении всего периода действия договора сумма каждого арендного платежа остается постоянной.

Для определения суммы платежа, скорректированного на размер выбранной лизингополучателем остаточной стоимости имущества, используется формула дисконтного множителя (ДМ):

, где

ОС — остаточная стоимость имущества, доли единицы.

Под общей суммой возмещения инвестиционных затрат (издержек) и вып­латой вознаграждения понимается общая сумма лизингового договора. Под ин­вестиционными затратами подразумевают расходы лизингодателя, связанные с приобретением и использованием предмета лизинга лизингополучателем. [14.7]

Вознаграждение лизингодателя — денежная сумма, предусмотренная догово­ром лизинга, сверх возмещения инвестиционных затрат.

Доходом лизингодателя по договору лизинга является его вознаграждение.

Прибылью лизингодателя считается разница между его доходами и расходами на осуществление основной деятельности арендодателя.

Право пользования имуществом принадлежит лизингополучателю на услови­ях, предусмотренных договором. В случае нарушения участниками его условий они могут требовать расторжения договора в порядке, установленном ГК РФ. Если иное не предусмотрено договором лизинга, лизингодатель не отвечает пе­ред лизингополучателем за выполнение продавцом имущества требований, выте­кающих из договора купли-продажи, кроме случаев, когда ответственность за выбор продавца лежит на арендодателе. В последнем случае лизингополучатель вправе по своему выбору предъявить требования, вытекающие из договора куп­ли-продажи, как непосредственно продавцу имущества, так и лизингодателю, ко­торые несут солидарную ответственность.

Предмет лизинга, переданный лизингополучателю по договору финансового лизинга, учитывают на балансе лизингодателя или лизингополучателя по согла­шению сторон. При осуществлении оперативного лизинга предмет лизинга учи­тывают на балансе лизингодателя.

Для обобщения информации о наличии и движении вложений предприятия в часть имущества (здания, помещения, оборудование и другие материальные цен­ности), предоставляемого им за плату во временное пользование с целью извлече­ния дохода, открывают счет «Доходные вложения в материальные ценности». Материальные ценности, приобретенные (поступившие) предприятию для пре­доставления за плату во временное пользование, принимают к бухгалтерскому учету на счете «Доходные вложения в материальные ценности» по первоначальной стоимости, исходя из фактически произведенных затрат на их приобретение, вклю­чая расходы по доставке, монтажу и установке. Материальные ценности, приобре­тенные предприятием для предоставления за плату во временное пользование с целью получения дохода, учитывают по дебету счета «Доходные вложения в мате­риальные ценности» в корреспонденции со счетом «Вложения во внеоборотные активы». Амортизация материальных ценностей, предоставляемых во временное пользование с целью извлечения дохода, учитывается обособленно на счете «Амор­тизация основных средств». Для отражения выбытия (продажи, списания, частич­ной ликвидации, передачи безвозмездно и пр.) материальных ценностей, учитыва­емых на счете «Доходные вложения в материальные ценности», к нему открывают субсчет «Выбытие материальных ценностей». В дебет данного субсчета переносят стоимость выбывающего объекта, а в кредит — сумму накопленной амортизации. По окончании процедуры выбытия объекта его остаточную стоимость списывают со счета «Доходные вложения в материальные ценности» на счет «Прочие доходы и расходы». Аналитический учет по счету «Доходные вложения в материальные ценности» осуществляют по видам инвентарных объектов и арендаторам.